書生凌偉晴在荒郊破廟避雨, 救回一頭小狐. 晴拜訪章員外借宿, 但章為富不仁, 竟要晴入住鬼屋, 欲借鬼害晴. 然而女鬼姜文翠非但沒有加害晴, 且與他結為好友. 晴結識美女胡小麗, 麗知晴遇女鬼, 意欲助晴驅鬼, 但見翠保護晴, 免他受章家惡僕所害, 遂對翠放下成見. 章找法師誅滅翠, 麗及晴欲救無從, 翠被捉入地府. 麗找虬髯俠士救回翠. 翠恨章趕盡殺絕, 與麗大鬧章家, 並殺章報卻冤仇. 俠士找得垂死民女讓翠借屍還魂, 晴與翠有情人終成眷屬. 原來麗就是晴在破廟所救小孤, 如今報了大恩, 便與俠士一同離去.